Что такое ПИФы и как на них заработать

Если у вас есть определенная сумма денег, и вы хотите ее преумножить, появляется вопрос, куда эти средства вложить? Ставки по вкладам устраивают не всех, а для того чтобы работать с ценными бумагами, необходимо учиться, на что не всегда есть время и желание. Новичкам можно посоветовать использовать инструменты с минимальными рисками и инвестировать в ПИФы.

ПИФ – что это?

ПИФ или Паевый инвестиционный фонд – это инструмент для инвесторов, объединяющий в себе деньги разных вкладчиков. На эти средства формируется один общий для всех инвестиционный портфель. Каждый вкладчик получает за свои деньги долю в портфеле – пай. Его размер напрямую зависит от того, сколько денег было вложено.

Если ПИФ функционирует хорошо, приобретает надежные ценные бумаги, тогда паи его участников значительно повышаются в цене. Соответственно, любой вкладчик может продать свой пай по цене выше той, чем покупал, и получить прибыль. Сам по себе пай не может приносить прибыль, на него не начисляются проценты. Заработать можно только на разнице между ценой его покупки и ценой его продажи. ПАИ – это активы, цена их складывается из стоимости входящих в него акций.

В деятельности инвестиционного фонда участвуют разные стороны. Инвестором называют того, кто отдает в фонд собственные деньги и получает за это определенные паи. УК управляет всеми финансами фонда, принимая решение, куда вкладывать деньги. За это УК взимает определенный процент, размер которого формируется из правил конкретного фонда.

Когда УК покупает выгодные активы, инвестиционный портфель фонда повышается в стоимости, соответственно, она получает хорошие проценты. Поэтому для управляющей фондом компании выгодно приобретать только эффективные и качественные бумаги. УК работает на основании лицензии, ее деятельность контролирует Центральный банк РФ.

Помимо этого существуют агенты, компании, посредством которых можно покупать паи. Такими агентами, как правило, являются банки. Также в инвестиционной деятельности с помощью ПИФов участвуют регистраторы, аудиторы, брокеры.

В какой ПИФ лучше инвестировать?

На данный момент на рынке существуют разные классификации ПИФов, их различают по срокам приобретения и продажи паев.

Наиболее комфортным для обычного инвестора при инвестировании в ПИФы считается открытый фонд. В нем не ограничены сроки сделок, инвестор может продать или приобрести пай, когда ему будет удобно.

Управляющие подобных фондов размещают средства в максимально ликвидные активы, так как паи часто покупаются и продаются. Сроки, в которые может осуществляться продажа или покупка, указаны  в соглашении, участники фонда его предварительно должны подписать.

Интервальный ПИФ – это фонд, где продажа и приобретение акций возможно только в строго определенное время, оно прописывается в правилах деятельности фонда.

Помимо этого, ПИФы различают по рискам на:

• консервативные, они состоят, как правило, из облигаций;
• рискованные, в портфель входят только акции;
• смешанные могут содержать разные активы.

ПИФы. Как заработать?

Чтобы инвестировать свои деньги в ПИФ необходимо перевести их через брокера, агента или принести лично. Все данные хранятся в специальном депозитарии, все процессы контролируются ЦБ.

Ваш доход – это разница между ценой приобретения пая и ценой его продажи, при этом необходимо также учитывать обязательные дополнительные расходы. При покупке или продаже пая придется заплатить комиссию, размер которой регламентируется УК или брокером. Такая комиссия не является частью цены пая.

Также каждый год выплачивается комиссия за профессиональное управление вашим портфелем, она входит в цену пая. Размер комиссий, входящих в цену пая, фиксируется в основных правилах организации.

Помимо этого, вам придется платить налоги. Если вы являетесь владельцем пая меньше 3 лет, вы заплатите НДФЛ. В этой статье мы рассказывали про интересные тактики и стратегии заработка на ПИФах.

Инвестиции в ПИФы. Преимущества и недостатки

Среди основных плюсов можно назвать:

• вашими активами управляют профессионалы, имеющие соответствующее образование и опыт. УК заинтересована, чтобы в ее штате были только высококвалифицированные специалисты, так как прибыль ее зависит от качественно сформированного инвестиционного портфеля;
• вы являетесь владельцем ценных бумаг разных предприятий. УК приобретает активы нескольких предприятий из разных экономических отраслей, за счет чего снижает возможные риски. Если какая-то акция упадет в цене, убыток перекроет актив другой компании;
• больших вложений в ПИФы вам не потребуется. В подобных фондах низкий порог входа, вы можете стать инвестором, имея только 1000 рублей;
• деятельность фонда контролируется ЦБ. Если УК не справляется со своей работой, она может лишиться своей лицензии. В данном случае ПИФ передается в другую УК, все активы будут проданы, а вкладчики получат свои деньги обратно;
• ПИФ доходность имеет выше, чем у депозитных вкладов.

Но при этом необходимо понимать наличие минусов инвестирования в ПИФы:

• доход в данном случае не гарантирован. УК может работать много лет в прибыль, но на следующий год сработать в убыток;
• необходимо платить комиссии;
• государство не застрахует ваши вклады.

Если вы решили вкладывать собственные деньги в Паевый инвестиционный фонд, учтите следующие рекомендации:

• выбирайте ПИФ, который подойдет именно вам. Фонд может быть открытым, интервальным или закрытым. Отличия – сроки продажи и покупки паев. Помимо этого, фонд может быть смешанным, работать только с акциями или только с облигациями;
• обращайте внимание на процент доходности по прогнозам. Чем он выше, тем больше вероятность рисков;
• помните, что все данные по доходности составляются на основании прогнозов, никто ничего не может вам гарантировать;
• вам необходимо будет заплатить два вида комиссионных взносов, один из них входит в стоимость пая, другой нет.

Ошибочно анализировать доходность ПИФа только за один год, УК может просто повезти. Идеальный вариант – проверить доходность фонда за 3-5 лет. Чем больше дистанция, тем объективнее будет конечный результат.