Инвестиционный советник: кто это и зачем он нужен?

У вас есть накопленный капитал, но вы не знаете, что с ним делать? В настоящее время многие люди находятся в подобной ситуации, и вкладывают в результате деньги в банковский депозит, поскольку не знают другой более доходной альтернативы. Как правило, они далеки от рынка ценных бумаг и не имеют понятия о том, что существуют другие финансовые инструменты, которые могут приносить неплохой доход. Разобраться с акциями, облигациями и другими инструментами финансового рынка поможет инвестиционный консультант.

Инвестиционный советник – это профессиональный  участник рынка ценных бумаг, который имеет право консультировать частных инвесторов. С его помощью человек может выбрать вид ценной бумаги, определить объем инвестирования, а также его сроки. Более простыми словами, советник по инвестициям занимается прогнозированием доходности инструментов финансового рынка, а также предупреждает о рисках, которые могут возникнуть.

Инвест советником может быть как компания, так и частный предприниматель. Существует цб реестр инвестиционных советников, ведением которых занимается национальный банк страны. Если компания или человек не числятся в этом списке, то они не имеют права предоставлять инвесторам персональные рекомендации, касающиеся капиталовложений.

Работа инвестиционных советников регулируется:

• законом «О рынке ценных бумаг;
• требованиями национального банка страны к такому виду деятельности;
• базовыми стандартами.

Все вышеперечисленные документы прописывают, какие данные должны содержаться в инвестиционных рекомендациях, и в какой форме советник должен их давать инвесторам. Однако это далеко не все нюансы.

На рынке помимо инвест советников работают финансовые консультанты. Финансовый консультант помогает решить вопросы, связанные с личным бюджетом. Как понять? Финансовый советник может:

• спланировать бюджет семьи;
• выбрать лучший банковский депозит;
• найти выгодный банковский кредит;
• подобрать полис страхования жизни;
• составить пенсионный план;
• давать детальные советы о банках;
• предоставлять инвестиционные консультации.

Чем же отличается финансовый советник от инвестиционного? Последние могут давать совету по вопросам, касающимся финансов, однако отвечать перед законом они будут лишь за рекомендации, которые касаются вложений в ценные бумаги и производным инвестициям. Это значит, что не стоит всецело полагаться на инвест советников по другим вопросам, самостоятельно оцените возможные последствия и примите решение.

Сколько стоят услуги финансового консультанта по инвестициям?

Как правило, за консультацию по инвестициям крупные брокеры и доверительные управляющие берут определенный процент, в среднем он составляет 0,1-0,2% от размера вложений. Иногда их предоставляют абсолютно бесплатно с условием, что вы откроете счет в их компании с определенной суммой денег. Таким образом, они получают новых клиентов. Когда человек начнет пользоваться рекомендациями, через счет будут совершаться операции, с которых брокеры и управляющие будут снимать неплохие комиссионные.

Некоторые частные инвест советники также могут давать бесплатные рекомендации. Следует понимать, что они продвигают продукты финансовых компаний и получают за это определенное вознаграждение. Что это значит? Консультант по инвестициям может заниматься продвижением структурных облигаций банка. Закон не запрещает заниматься рекламированием конкретных финансовых инструментов, но в этих случаях советник должен сообщить инвестору о том, что получает комиссию за продвижение «продукта».

Частные инвест советники обычно берут деньги за свою работу. Одни предлагают фиксированную цену за одну консультацию, другие могут установить абонентскую или почасовую оплату, третьи соглашаются на процент от общего размера инвестиций. Стоимость услуги в целом зависит от сложности инвестиционной консультации. Давайте рассмотрим, как это будет выглядеть на примере.

Инвестиционный советник предложил вам обычную консервативную стратегию, которая сопровождается минимальным риском. Суть стратегии в том, чтобы приобрести надежные корпоративные облигации. За подобную разовую консультацию он может назначить плату в размере 140-400 долларов. Если же вы захотите рискнуть и собрать портфель из перспективных акций компаний информационного сектора, советник назначит большую плату, поскольку составление рекомендации займет больше времени. Поэтому прежде чем обращаться к специалисту, просчитайте окупаемость услуг инвестиционного консультанта, в частности, покроет ли ее будущая прибыль от инвестиций.

Как выбрать инвестиционного советника?

В первую очередь проверьте, числится ли советник в официальном реестре государственного банка. Помимо этого, такой специалист должен быть членом одной из СРО, среди них:

• Национальная ассоциация участников фондового рынка;
• Национальная финансовая ассоциация;
• Ассоциация международных инвест консультантов и советников.

На сайте СРО опубликован список советников и их контакты. Затем сравните стоимость услуг, а также найдите отзывы о работе советников в интернете. Не торопитесь подписывать договор о предоставлении консультации по инвестициям, обязательно изучите его содержание.

Как советник составляет рекомендации по ценным бумагам?

Прежде чем давать советы, специалист займется составлением вашего персонального инвестиционного портфеля. В нем будет указана следующая информация:

• сумма инвестирования;
• сроки капиталовложений;
• планируемая доходность инвестиций;
• размер максимальных убытков, которые готов понести инвестор.

Также инвест советник интересуется возрастом инвестора, его образованием, наличием опыта в инвестиционной деятельности, среднемесячным уровнем дохода и затратами за последний календарный год, общей суммой накоплений, кредитами и займами. Вся эта информация нужна для того, чтобы советник мог понять, какой риск вы сможете понести. Все данные, которые вы предоставите советнику, останутся только между вами, поскольку она находится под защитой закона о персональных данных.

Когда инвестиционный портфель будет полностью составлен, нужно будет его согласовать. Перед подписанием убедитесь в правильности заполнения всех данных. После подписания документа, советник даст рекомендацию относительно того, куда лучше всего вложить деньги. Как правило, советник не занимается проверкой достоверности данных, которые вы ему дали, но в ваших интересах сказать ему правду, в противном случае советы не принесут пользы, а наоборот навредят.

Пример: Вы сообщили консультанту о том, что имеете накопления в размере 25000 долларов, небольшой опыт работы на фондовом рынке и готовы к любому риску. Советник сформулировал агрессивный инвестиционный портфель, и вы его утвердили. Консультант посоветовал вложить в акции новых компаний 2700 долларов, и вы воспользовались этой рекомендацией. Вся информация, которую вы дали, некорректна.

На самом же деле у вас нет подобных накоплений, 25000 долларов – это все что вы накопили и вложили в весьма рискованные акции. Спустя некоторое время акции упали в цене, в результате вы остались без заработка и значительной части сбережений. Кого винить? Конечно же, себя. Если бы вы сказали персональному инвестиционному консультанту, что 25000 долларов – это весь ваш актив, и что у вас нет опыта и знаний в области инвестирования, он бы составил для вас консервативный инвестиционный портфель и посоветовал менее рискованные ценные бумаги.

Чем больше вы будете иметь свободных денег, тем больше различных инструментов финансового рынка вы сможете использовать. Финансовый консультант сам определит, какие ценные бумаги имеют высокий или низкий уровень риска, и подберет те, которые будут соответствовать вашему инвест портфелю.

С кем работают инвестиционные консультанты?

Советники сотрудничают как с опытными, так и начинающими инвесторами. Поэтому, если вы не имеете ценных бумаг и опыта инвестирования, но хотели бы попробовать свои силы в этом деле, то советник предложит вам инструменты, которые подходят новичкам. Как правило, они не такие  сложные, и имеют минимальные риски. Обычно это государственные или корпоративные облигации, имеющие высокий рейтинг. Доходность по ним не такая высокая, как хотелось бы, но зато известна заранее.

Если же вы уже успели вложить часть капитала в ценные бумаги и хотите  его дополнить чем-то новым, советник произведет оценку вашего портфеля и составит рекомендации, которые помогут сгладить уровень риска и доходность портфеля, а также предложит новые инструменты для него. Возможно, это будут акции новых компаний, паи ПИФов или ETF. Доходность подобных инвестиций непредсказуема, но зачастую она выше той, что могут дать облигации.

Если вы себя считаете опытным инвестором, то советник даст рекомендацию, где будут указаны более сложные инструменты. Обычно это структурные продукты, которые включают опционы и фьючерсы. Несмотря на то, что риск потерять деньги довольно высок, шанс получить неплохую прибыль даже при падении других акций тоже существует.

Самое главное в этом деле – правильный выбор инвестиционного советника. Кроме того, помните, что для инвестирования можно использовать только свободные деньги. Прежде чем, заниматься вложениями в ценные бумаги, сформируйте финансовую подушку безопасности.

Что входит в консультацию инвестирование?

В рекомендации советник обычно указывает:

• вид и количество  определенных ценных бумаг либо других финансовых инструментов;
• примерную сумму сделки;
• срок инвестирования;
• период действия рекомендации;
• место совершения сделки.

Например, вы поднакопить еще 25000 долларов, которые хотите потратить на инвестиции. Доход, на который вы рассчитываете, составляет 25% в год, при этом допускаете максимальный убыток от инвестиций в размере 275 долларов. Инвест советник даст рекомендацию, суть которой вложить 137 долларов в облигации новой компании с доходностью 35%, а оставшуюся сумму потратить на облигации надежных компаний.

ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Надежное инвестирование в криптовалюты

Возможные риски инвестирования будут указаны в рекомендации, договоре или сайте советника. Выглядит это как общее предупреждение о том, что инвестиции могут привести к потере денег, в некоторых случаях риски расписываются более детально.

К примеру, советник может дать рекомендацию приобрести ценные бумаги нефтяных компаний и предупредить о том, что вы можете потерять до 80% вложений.  Так как стоимость акций полностью зависит от цен на нефть. Это значит, что если цена нефти упадет, то вслед за ней рухнет и цена акций.

Информацию о конфликте интересов советник может изложить в рекомендации либо предоставить в отдельном документе. Как мы уже говорили ранее, если инвест советник получает  вознаграждение от определенных компаний, он должен об этом сообщить инвестору.

Выгоду от рекомендаций может получить как советник, так и кто-то из его клиентов. Бывают случаи, когда советник дает рекомендацию только по конкретным ценным бумагам и производным финансовым инструментам. Об этом он должен оповестить инвестора заранее. Также советник должен поставить вас в курс о комиссиях и прочих расходах, которые нужно будет заплатить брокерам при покупке/продаже финансовых инструментов.

Рекомендация инвест консультанта может иметь электронный или бумажный формат, также она может быть записана на диктофон. Вид рекомендации оговаривается в договоре.

Какие сведения должна содержать рекомендация, указаны в требованиях государственного Банка к деятельности инвестиционных консультантов и базовом стандарте их работы.

Как пользоваться рекомендацией от банк советника?

Нужно осознавать, что исполнение рекомендации необязательно. Если вам кажется, что советник предложил слишком рискованные варианты, то лучше сразу от них отказаться или попросить его  разработать более консервативный вариант.

Если же вы на 100% доверяете своему советнику и решили действовать согласно рекомендации, то нужно будет выполнить в точности все ее пункты. Что это значит?

Допустим, в начале мая советник предложил вам купить в ближайшее время акции IT-разработчика, так как прошла информация о том, что он летом выпустит новый программный продукт. Однако в это время вам срочно нужно  было сделать ремонт, и вы потратили отложенные на инвестиции деньги. Накопить эту сумму вы смогли спустя полгода и купили акции этой компании только в сентябре. К этому времени акции существенно выросли в цене, поэтому вы  не смогли на них серьезно заработать.

Сегодня многие инвест советники не только дают рекомендации, но и могут приобрести от вашего имени ценные бумаги либо ПФИ. Как правило, подобные действия может выполнить брокер советник, имеющий лицензию. Право выбора брокера остается за инвестором.

Как мы уже ранее говорили, инвест советники действуют в строгом соответствии с интересами инвестора и несут ответственность за рекомендации. Если советник ошибся либо намеренно повел вас по неверному пути, что в итоге привело к убыткам, инвестор вправе потребовать компенсацию в судебном порядке.  Однако в этом случае претензия может касаться только вложений в ценные бумаги и ПФИ, которые вы сделали по рекомендации советника. Если он ошибся в выборе другого продукта, то требовать возмещения потерь вы уже не сможете.

Убытки не всегда являются виной советника. Зачастую убытки получаются из-за того, что вы представляете некорректные сведения о себе или не точно выполняете рекомендации советника. В случаях, когда советник безупречно выполнил свою работу, предъявлять претензии бесполезно, поскольку суд примет его сторону.

Инвестиции на фондовом рынке в любом случае связаны с потерями. Если советник рассказал вам о них, то вся ответственность за принятые решения возлагается уже на вас.

Например, советник предложил вам сделать вложения в акции нефтяных компаний, объясняя это тем, что цены на нефть растут, а вместе с ними и стоимость акций. Но сразу предупредил, что ситуация может поменяться в любой момент. Вы последовали рекомендации и купили акции, но спустя определенное время цены на нефть упали, и стоимость акций существенно снизилась. Требовать возмещения убытков от советника бесполезно, поскольку он предупредил вас о существовании рисков.

Однако бывают случаи, когда претензии к советнику не беспочвенны. К примеру, у вас не было желания подвергать свои накопления сильным рискам, и вы об этом изначально сообщили советнику в своем инвестпортфеле. Советник же заставил вас поверить в то, что акции новых компаний являются перспективным вложением, в результате вы понесли большие потери. Получается, что советник вам навязал приобрести, то с чего он будет иметь выгоду, а не вы. Если он не сообщил вам о том, что работает с этой компанией, то это может стать основанием для претензии. В ситуации, когда вам сообщили о конфликте интересов, ответственность за решения переходит уже к вам.

Чтобы было более понятно, рассмотрим следующий пример. Инвест советник посоветовал Вам приобрести структурные облигации определенного банка, при этом не сообщил, что получает от него вознаграждение за реализацию его структурных продуктов. В случае получения убытков вы можете потребовать компенсацию.

Также вы можете подать жалобу на инвест советника в СРО, где он числится, и в национальный банк. В этом случае инвест советнику вынесут предписание, оштрафуют либо исключат из списка СРО и реестра регулятора. Однако все это принесет вам только моральное удовлетворение, так как СРО и госбанк не могут обязать консультанта возместить убытки, это может сделать лишь суд.

Чтобы уменьшить риски при сотрудничестве с инвест советником, внимательно и серьезно отнеситесь к его выбору. В том случае, если вы считаете рекомендации специалиста слишком рискованными, не следует слепо их исполнять, лучше попросить его пересмотреть финансовые инструменты и рекомендацию в целом.