Що таке державні облігації України та як їх купити

Державні бонди, як і казначейські зобов’язання, що підтверджують факт отримання коштів державою в борг від фізичної особи з умовою повернення позики та винагороди в обумовлений час. Як правило, цей вид зобов’язань випускається зараз в електронному вигляді.

Емісія цінних паперів вважається частиною бюджетного процесу. А це означає, що всі операції з облігаціями здійснюються у відповідності з Бюджетним кодексом, а також згідно із Законом України «Про державний бюджет» на конкретну дату.

Випуск боргових зобов’язань не контролюється Державною комісією з цінних паперів, а також на нього не впливає фондова біржа. Розмір емісії встановлює Міністерство фінансів України і залежить він від розміру держборгу як зовнішнього, так і внутрішнього.

Облігації державні вважаються альтернативним і надійним інструментом заощадження, а також накопичення фінансових ресурсів. Надійність ОВДП вище надійності депозиту комерційного банку. Крім максимальної надійності держоблігацій, до плюсів відносять пільгове оподаткування. Інвестор оплачує лише військовий збір 1,5%. Також перевагою ОВДП вважається їх висока ліквідність, їх можна легко продати в будь-який момент на вторинному ринку з мінімальними ризиками.

Які облігації Україна бувають?

В даний час зустрічаються різні види державних облігацій, вони відрізняються між собою строками розміщення, ринками, цілями і т. д. наприклад, за термінами розміщення облігації можуть бути:

• короткостроковими (до 1 року);
• середньостроковими (1-5 років);
• довгостроковими (понад 5 років).

Період розміщення – це час, по закінченні якого, фізичній особі будуть повністю повернені вкладені гроші. Відсотки за борговими паперами зазвичай нараховують щомісяця або 1-2 рази на рік. В Україні крім гривні, є доларові цінні папери.

Чому варто купити облігації в Україні?

Державними облігаціями називаються цінні папери, які випустило держава для вирішення загальнодержавних запитів. Нацбанк України – охоронець облігацій. Зараз держоблігації — найбільш ліквідні цінні папери на вітчизняному ринку. Крім того, в них бачать вигідний для інвестування інструмент, який має прибутковість вище, ніж у будь-якого строкового депозиту.

Купонний дохід облігацій прив’язаний до облікової ставки Національного Банку України. Якщо облікова ставка почне рости, то відповідно зміниться дохідність державних облігацій. Крім того, прибуток за бондами не обкладається податком на доходи фізичних осіб, а це значить, що інвестору не потрібно буде платити 18% з прибутку, як в ситуації з терміновими депозитами.

Різниця в прибутковості облігації в національній валюті та в доларах дорівнює приблизно 10 процентних пунктів на користь першої. Незважаючи на цей факт, інвестиційний портфель фізичної особи на 75% складається з цінних паперів, які номіновані у валюті, зокрема в доларах. Дане рішення дозволяє знизити ризики, пов’язані з девальвацією.

В наші дні банки пропонують інвесторам різні пакети, які починаються від 1000 гривень і 10 тисяч доларів. При невеликих інвестиціях супутні витрати, пов’язані з відкриттям і веденням інвестиційного рахунку, зменшують загальну прибутковість капіталовкладень. З цієї причини бонди – оптимальний спосіб внутрішнього інвестування для фізосіб, які мають вільні активи більш 200 тисяч гривень.

Фінансові аналітики запевняють, що державні папери володіють явними плюсами. По-перше, дохід за борговими зобов’язаннями гарантований емітентом, а по-друге винагороду діє на весь період розміщення. Це означає, що інвестор отримає свій прибуток незалежно від становища на фондовому ринку, зовнішньої політики, курсу нацвалюти по відношенню до долара і т. д.

Які купити облігації України?

Фінансові аналітики радять купувати довгострокові облігації України, наприклад, від 2023 року з відсотком 9-11% у гривні, 4,7-5% у доларі, 3-5% в євро. Операції з ОВДП, а саме їх купівля та продаж здійснюються на фондовому ринку. Як купити ОВДП? Вам потрібно буде звернутися в інвестиційну компанію або комерційний банк.

За останні кілька років населення, польстившееся на високі відсотки по депозиту, втратила істотні суми накопичень в неплатоспроможних комерційних банках. На фоні банківських депозитів облігації, виглядають як гідна альтернатива для збереження і збільшення капіталу.

Якщо звернути увагу на те, що зараз комерційні банки повсюдно зменшують винагороду за депозитами, а також закріплюють відсоток за депозитним угоди на термін менше 1 року, інвестування в боргові папери дозволяє отримувати відсоток протягом 3-х років, причому непоганий.

Єдиний недолік ОВДП – непроста процедура покупки/продажу, яку можна здійснити з допомогою брокера, що працює на фондовій біржі.

Зараз ринок держоблігацій для фізосіб розвивається досить швидко. Для потенційних клієнтів інвестиційні компанії готують вигідні пропозиції, а також проводять різні рекламні кампанії з метою зробити цей варіант інвестування доступним широкому колу людей.

Таким чином, облігації для фізосіб є прекрасним способом управління своїми фінансовими потоками. Завдяки йому, фізособа отримує додаткові можливості для заощадження і накопичення капіталу.

Де можна купити державні облігації України?

Перелік банківських установ, які здійснюють операції з державними облігаціями, опублікований на сайті Мінфіну.

Однак при покупці облігацій не потрібно забувати про існування обмежень за мінімальними сумами входу. Вартість одного лота починається від 1 мільйона гривень. У той же час деякі інвестиційні компанії практикують продаж ОВДП по 1 штуці в національній валюті і доларах.

Сьогодні відомо два варіанти придбання держоблігацій, зокрема на первинному і вторинному ринках. Банки другого рівня — первинні дилери, за заявкою фізичної особи вони купують облігації. На первинному ринку здебільшого здійснюються операції з великими лотами, які починаються від 1 мільйона гривень.

Фізичним особам, зацікавленим невеликими лотами, краще купувати державні облігації на вторинному ринку. Придбати державні папери можна у торговців або на фондовій біржі. Якщо ви віддали перевагу торговцю бондами, то вам потрібно буде укласти з ним договір. Торговець відкриє на фізичну особу рахунок, потім зареєструє його на біржі.

Хоч фізособа і звільняється від податків з доходів з цінних паперів, приватному інвестору необхідно буде сплатити комісійні посередникам. Якщо торговець є одночасно депозитарієм, то комісії будуть мінімальними. ОВДП – прекрасна альтернатива депозитам, яка дозволяє диверсифікувати вкладення фінансів.

Як купити облігації, щоб заробити?

Природно, що винагорода за держоблігаціями не таке велике порівняно з ризиковими інвестиційними інструментами. Обумовлено це його гарантованою прибутковістю. Це означає, що якщо ви хочете більше заробити, то потрібно купити більше боргових паперів. Для серйозних інвестицій вам знадобиться близько 150 тисяч гривень і вище.

Алгоритм вкладення коштів в облігації дуже простий. Вам потрібно знайти найвигідніші умови інвестування. Заздалегідь визначтеся з валютою, періодом і посередником. Потім вам потрібно з’явитися в банк або інвестиційну компанію з паспортом та ідентифікаційним номером. Укласти з банком договір. Після вам потрібно показати джерела доходу для придбання ОВДП, зробити це можна, пред’явивши довідку про заробітну плату або декларацію про доходи. На ваше ім’я буде відкрито рахунок у цінних паперах, на ньому ви будете зберігати свої облігації. Залишилася справа за малим – зробити оплату за облігації держпозики, забрати виписку з рахунку. Оскільки держава є гарантом погашення номіналу і купонного доходу цей вид цінних паперів вважається майже безризиковим.

Валютні бонди України

Держоблігації у валюті, на думку потенційних інвесторів, володіють наступними перевагами:

• високою прибутковістю;
• 100%-ної гарантією погашення.

Крім цього, до переваг відносять те, що при інвестуванні коштів у валютні бонди власник капіталу самостійно визначає строк розміщення вкладу. Максимальний період дії облігації доходить до 3 років. Якщо власник коштів захоче раніше терміну повернути свої заощадження, він може реалізувати облігації на вторинному ринку.

Однак якщо придивитися до переваг ближче, то воно стає більшою мірою його недоліком. Чому? При достроковій продажу інвестору доведеться заплатити комісію депозитарію за проведення операції списання боргового паперу з інвестиційного рахунку. Продається валютна облігація лише за національну валюту, а це подобається не всім інвесторам. При реалізації бонда необхідно буде заплатити відповідні податки.

Прибуток за валютними ОВДП підлягає оподаткуванню, причому про сплату податку вкладник повинен подбати сам. Інвестор звільняється від податків тільки в тому випадку, якщо буде чекати закінчення терміну розміщення облігації.

Недоліком валютних облігацій вважають складність способу для простої людини. Депозит є більш зрозумілим і простим видом інвестування для населення, а ось про торгівлю цінними паперами знає лише його невелика частина.